Tribunal de Gulou, Fuzhou: USDT como meio de câmbio é atividade financeira ilegal, rejeita a acusação e encaminha à polícia

De acordo com a reportagem publicada em 11 de maio, o Tribunal Popular do Distrito de Gulou, na cidade de Fuzhou (Tribunal de Gulou), recentemente concluiu o julgamento de um caso de disputa por gestão de investimentos por delegação. O investidor Chen (陈某) investiu 480.000 iuanes por meio do intermediário Liu (劉某) em uma “gestão de investimentos em câmbio” no exterior. Depois que os recursos foram convertidos em USDT (Tether) e enviados para uma plataforma de negociação no exterior, ele acabou perdendo todo o capital, pois a plataforma foi encerrada. O Tribunal de Gulou considerou que a transação formou um ciclo fechado, tratando-se de uma atividade financeira ilegal disfarçada de compra e venda de câmbio. O tribunal decidiu rejeitar a ação e encaminhar os materiais relacionados às autoridades policiais para que fossem tratados.

Caso e modelo de transação

De acordo com o caso julgado pelo Tribunal de Gulou, no período de outubro de 2023 a abril de 2024, Chen conheceu o intermediário Liu por meio de indicações. Liu prometeu um projeto de “gestão de investimentos em câmbio” com “alto rendimento e retorno rápido”. Chen acumulou transferências para Liu no total de 480.000 iuanes. Depois que Liu converteu esses recursos em USDT, ele transferiu para uma plataforma de negociação no exterior para realizar investimentos em câmbio. No final, com o encerramento da plataforma, Chen perdeu todo o principal. Liu declarou em audiência que havia dezenas de investidores que contribuíram com valores e acompanhavam as operações por ele, e que o montante envolvido no caso chegou a vários milhões de iuanes.

Fundamentos da decisão judicial e resultado do recurso

De acordo com a decisão do Tribunal de Gulou, neste caso, a transação formou um ciclo fechado completo em que RMB e valor cambial foram trocados por meio do USDT. Trata-se de uma prática disfarçada de compra e venda de câmbio que contorna deliberadamente a supervisão do mercado de câmbio, podendo perturbar a ordem financeira e ainda causar riscos financeiros sistêmicos, além de prejudicar os interesses públicos sociais.

O Tribunal de Gulou, com base no artigo 11 do “Aviso do Supremo Tribunal Popular sobre algumas questões relativas ao tratamento, nos julgamentos de disputas econômicas, de suspeitas de crimes econômicos”, decidiu rejeitar a ação de Chen e encaminhar os materiais relacionados às autoridades policiais. Tanto Chen quanto Liu ficaram insatisfeitos com a decisão de primeira instância e apresentaram recursos, respectivamente. Após análise, o Tribunal Popular Intermediário de Fuzhou decidiu rejeitar os recursos e manter a decisão original do Tribunal de Gulou.

Base de normas regulatórias relacionadas

De acordo com as normas regulatórias citadas pelo Tribunal de Gulou, o “Aviso nº 42 [2026]” publicado conjuntamente por vários departamentos, incluindo o Banco Popular da China, estabelece que criptomoedas não possuem posição legal equivalente à do dinheiro fiduciário. As atividades relacionadas a esse tipo de negócio pertencem a atividades financeiras ilegais; qualquer unidade e indivíduo que invista em criptomoedas e produtos financeiros relacionados, e que viole a moral pública e os bons costumes, terá como inválidos os atos jurídicos civis correspondentes. As perdas decorrentes disso serão assumidas por eles próprios; e, se houver suspeita de comprometer a ordem financeira e colocar em risco a segurança financeira, as autoridades competentes devem investigar e punir conforme a lei.

Perguntas frequentes

Qual é a principal base legal para a rejeição da ação pelo Tribunal Popular do Distrito de Gulou de Fuzhou?

De acordo com a decisão do Tribunal de Gulou, a transação deste caso, usando o USDT como intermediário, forma um ciclo fechado completo para troca de valor entre RMB e câmbio, o que constitui uma compra e venda disfarçada de câmbio. Com base no artigo 11 do “Aviso do Supremo Tribunal Popular sobre algumas questões relativas ao tratamento, nos julgamentos de disputas econômicas, de suspeitas de crimes econômicos”, o tribunal rejeitou a ação e encaminhou o caso às autoridades policiais para tratamento.

Qual foi o resultado da decisão de recurso do Tribunal Popular Intermediário de Fuzhou?

De acordo com a reportagem divulgada, tanto Chen quanto Liu recorreram da decisão de primeira instância. Depois de analisar o recurso, o Tribunal Popular Intermediário de Fuzhou decidiu rejeitar o recurso e manter a decisão original do Tribunal de Gulou.

Qual é a base de normas regulatórias citadas neste caso?

Com base no caso concluído pelo Tribunal de Gulou, neste caso foi citado o “Aviso nº 42 [2026]”. O aviso foi publicado conjuntamente por vários departamentos, incluindo o Banco Popular da China, e deixa claro que as atividades relacionadas a criptomoedas constituem atividades financeiras ilegais. Os atos jurídicos civis que violarem a moral pública e os bons costumes são inválidos, e as perdas devem ser assumidas pelos próprios envolvidos.